Ettevõtte finantsnäitajad



The ettevõtte finantssükkel Tegemist on toodete või teenuste pideva liikumisega, et ettevõte saaks jätkuvalt tegutseda. Kui tsükkel on lõppenud, algab see uuesti. See hõlmab tooraine ostmist, selle valmistamist lõpptoodeteks, müüki, toimikut (kui see on konto saamine) ja raha soetamist..

Seetõttu on see aeg, mis kulub ettevõttele tavapäraseks toimimiseks (raha ostmine, tootmine, müük ja tagastamine). Finantssükkel pakub visiooni ettevõtte tegevuse tõhususest; see tsükkel peaks olema võimalikult lühike, et muuta äri tõhusamaks ja edukamaks.

Seetõttu näitab lühem tsükkel, et ettevõte saab oma investeeringud kiiresti tagasi saada ja et tal on oma kohustuste täitmiseks piisavalt raha. Kui finantstsükkel on pikk, näitab see, et ettevõttel on vaja rohkem aega varude ostmiseks sularahas konverteerida.

Indeks

  • 1 Omadused
    • 1.1 Varude periood
    • 1.2 Saadaolevate arvete periood
    • 1.3 Finantssükkel ja neto finantssükkel
  • 2 Lühiajaline
    • 2.1 Näitajad
  • 3 Pikaajaline
    • 3.1 Näitajad
  • 4 Viited

Omadused

- Ettevõtte finantssükkel näitab, mitu päeva kulub kaupade või teenuste valmistamiseks ja müümiseks vajalike materjalide ostmiseks, selle müügist raha kogumiseks, tarnijatele tasumiseks ja raha uuesti sissenõudmiseks. On kasulik hinnata käibekapitali summat, mida ettevõte peab oma tegevuse säilitamiseks või kasvatamiseks.

- Finantssüklis taotletakse maksimaalset vähendamist varude ja debitoorsete võlgnevuste investeerimisel, ilma et sellega kaasneks müügi kaotus materjali varude puudumise või rahastamise puudumise tõttu..

- Ettevõtte finantssüklit mõjutavad juhtimisotsused või läbirääkimised äripartneritega.

- Lühikese finantssükliga ettevõte vajab oma tegevuse säilitamiseks vähem raha; võib isegi väikeste marginaalidega müüa. 

- Kui ettevõttel on pikaajaline finantssükkel, võib isegi kõrge kasumimarginaaliga olla kasvuks vaja täiendavat rahastamist.

- Finantssükkel määratakse sel viisil (võttes 12-kuulise perioodi): varude periood + saadaolevate perioodide periood = finantstsükkel

Varude periood

Inventuuriperiood on päevade arv, mil varud on salvestatud.

Inventariperiood = päevas müüdud kauba keskmine hind / kulu.

Keskmine inventuur on aasta esialgse varude summa (või eelmise aasta lõpp), millele lisandub bilansis olev varu aasta lõpus. See tulemus jagatakse 2-ga.

Müügikulu müüdud päeva kohta saadakse müüdud kauba kogumaksumuse jagamisel, mis on kasumiaruandes saadaval 365 (päevas) aastas.

Saadaolevate arvete tähtaeg

Saadaolevate arvete periood on päevade arv, et koguda varu müügist raha.

Kontode periood x tasu = keskmine arved / müügid päevas

Saadaolevate arvete keskmine on aasta alguses olevate debitoorsete võlgnevuste summa koos aasta lõpu nõuetega. See tulemus jagatakse 2-ga.

Müük päevas määratakse kindlaks, jagades iga-aastase tulude koondaruandes müüdava kogumüügi 365-ga.

Finantssükkel ja neto finantssükkel

Net finantssükkel või sularaha tsükkel näitab, kui palju aega kulub ettevõttele varude müügist raha kogumiseks.

Rahaline finantstsükkel = finantssükkel - võlgnevuste periood

Kus:

Võlgnevuste periood = keskmine arvelduskonto / päevas müüdud kauba maksumus.

Võlgnevuste keskmine on aasta eest tasumisele kuuluvate arvete summa, millele lisandub aasta lõpus tasumisele kuuluvad maksed. See tulemus jagatakse 2-ga. Päeva müüdud kauba maksumus määratakse samaks nagu inventuuri perioodil.

Järgmine pilt illustreerib ettevõtte finantssüklit:

Lühiajaline

Lühiajaline finantssükkel kujutab endast rahavoogu või fondide operatiivset genereerimist (käibekapital). Selle tsükli kestus on seotud operatsiooni läbiviimiseks vajalike ressursside summaga.

Selle tsükli elemendid (tooraine omandamine, nende valmistamine lõpptoodeteks, nende müük ja kogumine) moodustavad käibevara ja lühiajalised kohustused, mis moodustavad osa käibekapitalist..

Praegune kontseptsioon viitab ajale, mil ettevõte täidab oma tavapäraseid toiminguid kaubanduslikena määratletud tingimustel.

Käibekapital on äriühingu investeerimine käibevaradesse (sularaha, vabalt kaubeldavad väärtpaberid, nõuded ja varud)..

Neto käibekapitali määratletakse lühiajaliste varadena, millest on maha arvatud lühiajalised kohustused, millest viimased on pangalaenud, võlad ja kogunenud maksud.

Niikaua kui varad kaaluvad üles kohustused, on ettevõttel netokapital. See mõõdab ettevõtte suutlikkust jätkata oma tegevuse normaalset arengut järgmise 12 kuu jooksul.

Indikaatorid

Lühiajalise finantstsükli näitajad on likviidsus ja maksevõime. Likviidsus kujutab endast vahetult sularahaks konverteeritavate varade kvaliteeti.

Ettevõtte maksejõulisus on tema finantssuutlikkus täita lühiajaliselt tasumisele kuuluvaid kohustusi ja vahendeid, mida ta peab täitma..

Pikaajaline

Pikaajaline finantssükkel hõlmab ärieesmärkide täitmiseks tehtud fikseeritud ja pikaajalisi investeeringuid ning perioodi tulemuste ja pikaajaliste laenude omakapitali..

Alalised investeeringud, nagu kinnisvara, masinad, seadmed ja muud pikaajalised varad, osalevad lühiajalises finantssüklis järk-järgult läbi amortisatsiooni. Seega aitab pikaajaline finantssükkel lühiajalist finantssüklit, suurendades käibekapitali.

Pikaajalise finantssükli kestus on aeg, mis kulub ettevõttele selle investeeringu sissenõudmiseks.

Indikaatorid

Näitajate hulgas, mis annavad meile pikaajalise finantssükli, on võlgnevus ja investeeringute kasumlikkus..

Kui räägime finantssüklist, siis me alati viidame ajale, mil rahavood ettevõttes toimuvad, näiteks raha väljavool ja rahavood..

See tähendab, et aeg, mis kulub raha taas raha saamiseks, on pärast ettevõtte operatiivtegevuse (lühiajaline finantstsükkel) läbimist ja / või investeerimis- või finantseerimistegevuse läbimist (finantstsükkel) pikaajaline).

Viited

  1. Boston Commercial Services Pty Ltd. (2017). Mis on "finantssükkel" ja kuidas see mõjutab teie äri? Välja võetud: bostoncommercialservices.com.au.
  2. Steven Bragg (2017). Ettevõtte töötsükkel. AccountingTools. Võetud: accountstools.com.
  3. CFI - Corporate Finance Institute (2018). Töötsükkel. Välja võetud: corporatefinanceinstitute.com.
  4. Magi Marquez (2015). Finantssükli arvutamise tähtsus ettevõtetes. Loendatav loendur Välja võetud: contadorcontado.com.
  5. Hector Ochoa (2011). Kuidas määrata oma ettevõtte finantstsükkel. Nõustamine ja hooldus Põhjalik konsultatsioon. Välja võetud: aysconsultores.com.
  6. Investopedia (2018). Töökindluse suhtarvud: töötsükkel. Välja võetud: investopedia.com