Tundlikkuse analüüs selle kohta, mis toimib, kuidas seda teha ja näide



The tundlikkuse analüüs on tehnika, mis määrab, kuidas sõltumatute muutujate mõju sõltuvale muutujale eelduste kogumi alusel. Uurige, kuidas matemaatilise mudeli või süsteemi tulemuste ebakindlust saab määrata erinevatele allikatele oma sisendmuutujates.

Seda tehnikat kasutatakse konkreetsetes piirides, mis sõltuvad ühest või mitmest sisendmuutujast, nagu mõju, mis intressimäärade muutustel (sõltumatu muutuja) on võlakirjade hindadele (sõltuv muutuja).

Tundlikkuse analüüs, võttes arvesse teatud muutujate arvu, on võimalus otsustada otsuse tulemust. Seda nimetatakse ka simulatsioonianalüüsiks või "mis siis, kui". Antud muutujate kogumi loomisel saab analüütik kindlaks määrata, kuidas muutuja mõjutab tulemust.

Sellega seotud praktika on ebakindluse analüüs, mis keskendub rohkem ebakindluse kvantifitseerimisele ja levitamisele. Ideaalis tuleks ebakindlust ja tundlikkuse analüüsi teha koos.

Indeks

  • 1 Milleks seda kasutatakse??
    • 1.1 Mudeli usalduse hindamine
    • 1.2 Kasutamine
  • 2 Kuidas seda teha?
  • 3 Tehnika
    • 3.1 Kohalik tundlikkuse analüüs
    • 3.2 Globaalne tundlikkuse analüüs
  • 4 Näide
  • 5 Viited

Mis see on??

Tundlikkuse analüüsi üks peamisi rakendusi on mudelite kasutamine juhtide ja otsustajate poolt. Otsustamismudelile saab kogu vajalikku sisu kasutada tundlikkuse analüüsi korduval rakendamisel.

See aitab otsuste analüütikutel mõista ebakindlust, plusse ja miinuseid otsustusmudeli piirangute ja ulatusega.

Enamik otsuseid tehakse ebakindluse all. Üks järelduseni jõudmise tehnika on asendada kõik ebakindlad parameetrid eeldatavate väärtustega; seejärel viiakse läbi tundlikkuse analüüs.

Mudeli usalduse hindamine

See oleks murda, kui keegi teeb otsuseid, et näidata, kui tundlikud on valikud ühe või mitme sisendmuutuja muutmisel. Hea modelleerimispraktika nõuab modelleerijalt mudeli usalduse hindamist.

Esiteks nõuab see iga mudeli tulemuste määramatuse kvantifitseerimist (määramatuse analüüs); ja teiseks, kui palju iga panus aitab kaasa tulemuse ebakindlusele.

Tundlikkusanalüüs käsitleb teist neist punktidest (kuigi ebakindluse analüüs on vajalik prekursor), mängides tähtsuse alusel sisendmuutujate tugevust ja asjakohasust, et määrata tulemuse variatsioon..

Mudelites, mis hõlmavad paljusid sisendmuutujaid, on tundlikkuse analüüs oluline mudeli konstrueerimiseks ja kvaliteedi tagamiseks.

Kasutamine

- Tundlikkuse analüüsi peamine rakendus on näidata simulatsiooni tundlikkust mudeli sisendväärtuste ebakindluse suhtes..

- See on meetod, mille abil prognoosida otsuse tulemust, kui olukord on peamiste prognoosidega võrreldes erinev.

- See aitab hinnata strateegia riski.

- Selle eesmärk on tuvastada, kui sõltuv on tulemusest konkreetse sisendmuutuja suhtes. Analüüsige, kas sõltuvus aitab sellega seotud riski hinnata.

- Aita teha teadlikke ja asjakohaseid otsuseid.

- Selle eesmärk on otsida vigu mudelis, kui otsite kirjete ja tulemuste vahel ootamatuid suhteid.

Kuidas seda teha?

Finantsanalüütikud kasutavad kõige sagedamini konkreetse meetme tulemuste prognoosimiseks tundlikkuse analüüsi, mida tuntakse ka kui "analüüsi", kui seda tehakse teatavatel tingimustel..

Tundlikkuse analüüs viiakse läbi määratletud piirides, mis on määratud sõltumatute sisendmuutujate kogumiga.

Näiteks võib tundlikkuse analüüsi abil uurida intressimäärade muutuste mõju võlakirjade hindadele, kui intressimäärad tõusevad 1% võrra.

Küsimus "Mis juhtub, kui ...?" Oleks: Mis juhtub võlakirja hinnaga, kui intressimäärad tõusevad 1% võrra? Sellele küsimusele vastatakse tundlikkuse analüüsiga.

Analüüsi saab teha Microsoft Exceli lehel, valikute menüü jaotises "Andmed", kasutades "Hüpoteesianalüüsi" nuppu, mis sisaldab "Otsingueesmärki" ja "Andmetabelit".

Tundlikkuse analüüsi läbiviimiseks on erinevaid meetodeid:

- Modelleerimis- ja simulatsioonitehnikad.

- Stsenaariumide haldamise vahendid Microsoft Exceli kaudu.

Meetodid

Tundlikkuse analüüsimiseks on peamiselt kaks meetodit:

Kohalik tundlikkuse analüüs

See põhineb tuletisinstrumentidel (arvuline või analüütiline). Kohalik termin viitab sellele, et derivaadid võetakse ühest punktist. See meetod sobib lihtsate kulude funktsioonide jaoks.

Kuid see ei ole teostatav keeruliste mudelite puhul, näiteks katkestustega mudelite puhul, kuna neil ei ole alati derivaate.

Matemaatiliselt on kulufunktsiooni tundlikkus teatud parameetrite suhtes võrdne kulude funktsiooni osalise derivaadiga nende parameetrite suhtes..

Kohalik tundlikkuse analüüs on "ükshaaval" tehnika. Analüüsige korraga ühe parameetri mõju kulufunktsioonile, säilitades teised parameetrid.

Globaalne tundlikkuse analüüs

Globaalne tundlikkuse analüüs on teine ​​lähenemine tundlikkuse analüüsile, mida rakendatakse sageli Monte Carlo tehnikate abil. Selline lähenemine kasutab globaalset proovide kogumit, mis on mõeldud disainiruumi uurimiseks.

Näide

John vastutab Holiday CA müügi eest, mis müüb kaubanduskeskuses jõulukaunistusi. John teab, et puhkeperiood on tulemas ja et kaubanduskeskus on ülerahvastatud.

Tahad teada, kas kliendiliikluse suurenemine kaubanduskeskuses suurendab poe müügitulusid ja kui jah, siis millises koguses.

Jõulukaunistuste paketi keskmine hind on $ 20. Eelmise aasta puhkuseperioodil müüs Holiday CA 500 jõulukaunistuste paketti. See andis kokku 10 000 dollarit.

Pärast tundlikkusanalüüsi läbiviimist on kindlaks tehtud, et kaubanduskeskuse kliendiliikluse suurenemine 10% võrra suurendab kogumüüki 7% võrra.

Selle teabega saab John ennustada, kui palju raha kauplus genereerib, kui kliendiliiklus suureneb 20%, 40% või 100% võrra.

Esitatud tundlikkuse analüüsi põhjal võib näha, et kogumüük kasvab vastavalt 14%, 28% ja 70%..

Viited

  1. Vikipeedia, vaba entsüklopeedia (2018). Tundlikkuse analüüs. Vastu võetud: en.wikipedia.org.
  2. Investopedia (2018). Tundlikkuse analüüs. Välja võetud: investopedia.com.
  3. IFC (2018). Mis on tundlikkuse analüüs? Välja võetud: corporatefinanceinstitute.com.
  4. EduPristine (2018). Kõik, mida soovite tundlikkuse analüüsi kohta teada. Välja võetud: edupristine.com.
  5. David J. Pannell (1997). Tundlikkuse analüüs: strateegiad, meetodid, mõisted, näited. Lääne-Austraalia Ülikooli põllumajanduse ja ressursside ökonoomika kool. Välja võetud: dpannell.fnas.uwa.edu.au.