Jaga:
Kasumlikkuse indeks, mida see koosneb, kuidas seda arvutada ja näiteid
The Kasumlikkuse indeks see on puhaskasum või -kahjum, mida investeering on antud ajaperioodi jooksul väljendatud protsendina investeeringu esialgsest maksumusest. Investeeringu kasuks määratletakse saadud tulu pluss nimetatud investeeringu müügist saadud kasum.
Majandusteaduses on tulu investeeringust saadav kasu. See katab kõik investeeringu väärtuse kõikumised lisaks investorile laekuvatele rahavoogudele, nagu dividendid või intressimaksed.
Seda saab mõõta absoluutsetes rahalistes tingimustes või protsendina investeeritud summast. Viimast nimetatakse ka valdusperioodi tagastamiseks. Kui tekib kahju, siis hüvitise asemel kirjeldatakse seda negatiivse tuluna, eeldades, et investeeritud summa ei ole null.
Et võrrelda võrdsetel tingimustel saadud tulusid erinevate kestvusega perioodide jooksul, on kasulik, et iga tulu oleks võimalik konverteerida aastapõhiseks tootluseks.
Indeks
- 1 Mis on kasumlikkuse indeks??
- 1.1 Kuidas saada hea kasumlikkuse indeks
- 2 Kuidas seda arvutada?
- 2.1 Juhtumiuuring
- 3 Näited
- 3.1 Näide 1
- 3.2 Näide 2
- 4 Viited
Mis on kasumlikkuse indeks?
Kasumlikkuse indeks on kasum või kahjum võrreldes investeeringu esialgse maksumusega. Tavaliselt väljendatakse seda protsendina.
Võttes arvesse raha väärtuse mõju ajale ja inflatsioonile, võib tegeliku tootluse määra määratleda ka kui investeeringutelt saadud rahavoogude netosumma pärast inflatsiooni korrigeerimist..
Kui see indeks on positiivne, peetakse seda kasumiks ja kui see on negatiivne, kajastab see investeeringukadu.
Seda saab kasutada igas investeerimisvahendis, alates varudest ja kunstiteost, kuni kinnisvarasse võlakirjadesse. Seda kasutatakse alati, kui vara ostetakse mingil hetkel ja rahavoog genereeritakse mingil ajal tulevikus.
Investeeringuid hinnatakse osaliselt varasema kasumlikkuse suhtarvu alusel. Neid võib võrrelda sama tüüpi varadega, et teha kindlaks, millised investeeringud on kõige atraktiivsemad.
Kuidas saada hea kasumlikkuse indeks
Kuidas te teate, kas investeeringutasuvus on hea või mitte? Mis oleks hea kasumlikkuse indeks?
Üldiselt premeeritakse investoreid, kes on valmis võtma suurema riskiga, kõrgema kasumlikkuse suhtega.
Aktsiad on üks riskantsemaid investeeringuid, sest puudub garantii, et ettevõte jääb elujõuliseks. Isegi suured korporatsioonid võiksid ühest päevast kõrvale jätta ja jätta investoritele midagi.
Üks võimalus riski minimeerimiseks on investeerida erinevatesse ettevõtetesse erinevates sektorites ja varaklassides. See tähendab stabiilse väärtusega fondides, võlakirjades, kinnisvaras ja varudes pika aja jooksul.
See ei pruugi kaasa tuua 15–35% suurust tulu, kuid mitmekesistamine võib takistada turuõnnetust, mis tapab eluaegset kokkuhoidu.
Investorid, kes on investeerinud S & P 500 aktsiatesse, on aja jooksul inflatsiooniga korrigeeritud keskmiselt 7%.
Kuidas seda arvutada?
Kasumlikkuse indeksi arvutamiseks kasutatakse alltoodud võrrandit:
Kasumlikkuse indeks = ((investeeringu lõplik väärtus - investeeringu algne väärtus) / investeeringu algväärtus x 100.
Seda kasumlikkuse indeksi lihtsat väärtust nimetatakse mõnikord investeeringutasuvuseks või investeeringutasuvuseks.
Kasumlikkuse indeksit võib arvutada mis tahes varaga seotud investeeringute puhul.
Juhtumiuuring
Näite selle kohta, kuidas maja ostetakse, võib kasutada näiteks selle näitaja arvutamiseks.
Oletame, et maja ostetakse $ 250,000 eest. Lihtsustamise eesmärgil makstakse 100% sularahas. Viis aastat hiljem otsustatakse maja müüa; sest võib-olla perekond kasvab ja nad peavad liikuma suuremale kohale.
Maja saab müüa 335 000 dollari eest pärast tariifide ja maksude mahaarvamist mis tahes kinnisvaramaaklerilt.
Nimetatud maja ostu ja müügi kasumlikkuse indeks on siis: ((335 000-250 000) / 250 000) x 100 = 34%.
Kuid mis juhtuks, kui maja müüdi vähem kui selle eest makstud? Oletame näiteks $ 187,500.
Sama valemit saab kasutada kahjumi arvutamiseks, mis oleks negatiivne kasumlikkuse indeks läbirääkimistel: ((187,500-250,000) / 250 000) x 100 = -25%.
Näited
Näide 1
Ramón on investor ja otsustab osta 10 XYZ Company aktsiat ühikuhinnaga 20 USD. Ramón säilitab need XYZ Company aktsiad kaks aastat.
Selles perspektiivis maksis XYZ Company iga-aastase dividendina 1 dollarit aktsia kohta. Pärast kahe aasta möödumist otsustab Ramón müüa oma XYZ Company kümme aktsiat hinnaga 25 dollarit.
Ramón soovib kehtestada kasumlikkuse indeksi kahe aasta jooksul, mil ta aktsiaid omandas.
Lahendus
Kasumlikkuse indeksi määramiseks arvutatakse esmalt kaheaastase perioodi jooksul saadud dividendide summa, mis on järgmine:
($ 1 aastane dividend x 2 aastat) x 10 aktsiat = 20 dollarit dividendidena.
Seejärel tehakse arvutus, et teada saada, millise hinnaga aktsiaid müüdi, järgmiselt: $ 25 x 10 aktsiat = 250 dollarit, mis on aktsiate müügist saadud kasum.
Lõpuks kontrollitakse, kui palju maksab Ramón XYZ Company kümme aktsiat: $ 20 x 10 aktsiat = 200 dollarit, mis on 10 aktsia ostu maksumus.
Lõpuks on kõik kogused seotud kasumlikkuse indeksi võrrandiga: (($ 20 + $ 250 - $ 200) / 200 $) x 100 = 35%
Järelikult sai Ramón kaheaastase perioodi jooksul 35% suuruse tulu oma aktsiatelt.
Näide 2
John Doe avas limonaadi aluse. Ta investeeris ettevõttesse 500 dollarit ja limonaadi müük teenis umbes 10 dollarit päevas, umbes 3000 dollarit aastas, võttes mõned päevad ära.
Kõige lihtsamal kujul on John Doe ühe aasta kasumlikkuse indeks lihtsalt kasum protsendina investeeringust või $ 3,000 / $ 500 = 600%.
Kasumlikkuse indeksite mõtlemisel tuleb arvestada olulist suhet: mida riskantsem ettevõte, seda suurem on oodatav kasumlikkuse indeks.
Viited
- Will Kenton (2018). Tagasivoolu määr. Välja võetud: investopedia.com.
- Vikipeedia, vaba entsüklopeedia (2019). Tulu määr. Vastu võetud: en.wikipedia.org.
- CFI (2019). Tulu määr. Välja võetud: corporatefinanceinstitute.com.
- Michelle Rama-Poccia (2018). Mis on tagasipöördumiskiirus ja mis on hea tootlus? Tänav. Välja võetud: thestreet.com.
- Uuring (2019). Kuidas arvutada tootlus: Definitsioon, valem ja näide. Välja võetud: study.com.